Vous pouvez avoir une migraine en regardant Jim Cramer, le vantard de CNBC, pendant seulement quelques minutes. Non seulement le prétendu expert boursier se contredit dans la même émission, mais il le fait à un volume si élevé que les bardeaux de ma maison commencent à trembler. Une fois que vous avez dépassé le numéro agaçant de Cramer, ce qui prend environ cinq ans, vous êtes confronté à la réalité que ce type travaille pour les grandes maisons d'investissement. Il suffit de voir comment Cramer tente d'expliquer la crise financière de 2007-08.
Au moins une fois par semaine, Cramer essaie de jouer au professeur dans le cours « Ce que nous avons appris de la crise financière de 2007 ». Il mentionne la bulle immobilière, les faux produits dérivés, la spéculation effrénée et la cupidité débridée, qui ont tous contribué d'une manière ou d'une autre à l'implosion financière. Cependant, M. Tête Rouge ne discute jamais de la raison la plus importante de l'effondrement.
Cramer ne mentionne jamais Goldman Sachs et les autres grandes banques qui ont manipulé les marchés des matières premières et des actions.
Vous n'entendez jamais Cramer et les autres évangélistes financiers télévisuels discuter de l'influence que Goldman Sachs a eue sur l'élaboration du plan de sauvetage des grandes banques. Avec M. Assouplissement Quantitatif, Ben Bernake, les anciens de Goldman Sachs Hank Paulson et Timothy Geithner ont orchestré la plus grande escroquerie financière de l'histoire des États-Unis. En renflouant les banques en utilisant le mantra « trop grandes pour faire faillite », Paulson et Geithner ont mené l'effort pour voler au moins 15 billions de dollars aux contribuables américains et qui sait combien de plus les bandits ont pris dans les coffres du Trésor.
Cet article n'aborde pas la cause de l'effondrement de 2007-08, mais il discute, avec l'introduction de nombreuses preuves, de la façon dont Goldman Sachs et d'autres grandes banques de Wall Street manipulent le marché des matières premières. Les grandes banques ne jouent pas selon les mêmes règles que la classe politique impose à des gens comme vous et moi. Comme cet article le prouve, les grandes banques jouent selon des règles créées pour le petit nombre qui ne profitent qu'au petit nombre.
Un aperçu de Goldman Sachs
Nous pouvons vous fournir l'aperçu typique de Goldman Sachs. Nous pouvons commencer par écrire que Goldman Sachs est une multinationale américaine bla bla bla bla bla.
Oubliez la description conventionnelle de Goldman Sachs. Passons en revue la liste sordide des anciens de Goldman Sachs et leur influence sur notre culture.
- Bradley Abelow – Ancien chef de cabinet et trésorier du New Jersey sous l'escroc Jon Corzine, et président de MF Global, Inc.
- Josh Bolton – Ancien chef de cabinet de la Maison Blanche
- Erin Burnett – Présentatrice de CNN (Je pensais que les « journalistes » étaient impartiaux)
- Mark Carney – Gouverneur de la Banque du Canada
- Jon Corzine – Ancien PDG de MF Global, Inc, ancien Democratic") Governor (2006–2010) et U.S. Senator (2001–2006), New Jerse y
- Jim Cramer – Oui, ce Jim Cramer
- Gary Gensler – Président de la U.S. Commodity Futures Trading Commission (2009- )
- Robert Rubin – Ancien United States Treasury Secrétaire, ex-président de Citigroup
- Robert Steel – Ancien président et PDG, Wachovia
- John Thain – Ancien président et PDG, Merrill Lynch, et ancien président du NYSE
- Robert Zoellick – Représentant au commerce des États-Unis (2001–2005), secrétaire d'État adjoint (2005–2006), président de la Banque mondiale (2007-2012)
Nous pourrions continuer encore et encore, mais il suffit de dire que Goldman Sachs a une certaine influence sur la formation des politiques et réglementations financières du gouvernement des États-Unis.
Le manuel de manipulation du marché de Goldman Sachs
Goldman Sachs et d'autres grandes banques de Wall Street doivent inclure la manipulation du marché des matières premières dans les programmes de formation de leurs employés. La leçon d'aujourd'hui, mes chers, est de savoir comment Goldman Sachs et d'autres géants bancaires écrivent les lois que la classe politique est censée faire appliquer. En substance, les grandes banques écrivent le manuel sur la façon de tromper les consommateurs.
Les Américains pensent peut-être avoir appris comment les plus grandes institutions financières du monde gagnent de l'argent, mais la plupart des Américains partent du principe erroné que les nouvelles lois de divulgation adoptées après le fiasco de 2007 ont rendu les grandes banques plus transparentes. Eh bien, comment expliquez-vous le réseau de 27 entrepôts de Detroit appartenant à Goldman Sachs qui stockent des tonnes d'aluminium pendant 18 mois ou plus ? Au lieu de mettre l'aluminium sur le marché à des fins de fabrication, Goldman Sachs stocke l'or pour percevoir des loyers et faire monter les prix en limitant l'offre. Qui supporte l'augmentation du coût des matières premières ? Vous l'avez deviné, les consommateurs qui paient plus cher les produits en aluminium, y compris les canettes de soda et de bière, ainsi que les pièces et accessoires automobiles. Cette escroquerie est comparable à un supermarché qui thésaurise tous les citrons importés, ce qui oblige les stands de limonade locaux à facturer plus cher leurs boissons faites maison.
Faire le Goldman Sachs Shuffle
Le Curley Shuffle était une ode historique à une légende comique, mais le « warehouse shuffle » de Goldman Sachs n'est pas une plaisanterie. En 2010, Goldman Sachs a acheté sa filiale Metro International Trade Services pour accumuler plus de 1,4 million de tonnes d'aluminium. L'aluminium rapporte à Goldman Sachs 48 cents par tonne pour le stockage chaque jour. En 365 jours, les grands braqueurs de banques volent près d'un demi-milliard de dollars aux consommateurs qui paient le coût supplémentaire du stockage d'une matière première très demandée.
Quiconque a un cerveau un tant soit peu déductif voit que Goldman Sachs n'est pas la seule grande banque à jouer au jeu de la manipulation des matières premières. JP Morgan, la grande banque qui a pillé l'Amérique depuis la création du système de la Réserve fédérale, fait un excellent travail en jouant au « warehouse shuffle », bien qu'avec d'autres matières premières. Le « warehouse shuffle » est devenu si populaire parmi les grandes banques qu'une équipe de créateurs de jeux de société est en train de développer les règles d'un dérivé de Monopoly appelé « The Warehouse Shuffle ».
Goldman Sachs, dans une autre démonstration de mépris flagrant pour la classe politique, affiche le « warehouse shuffle » parce que la classe politique refuse de le rendre illégal. Lorsque vous avez un gouvernement contrôlé par les acolytes de Goldman Sachs, vous pouvez vous attendre à ce qu'un manque de surveillance imprègne les couloirs du Congrès. Comment pouvons-nous nous attendre à ce que des lois de surveillance, et encore moins leur application, proviennent d'un gouvernement dirigé par l'élite bancaire ?
Nous ne pouvons pas nous attendre à obtenir une aide juridique d'outre-Manche. Le London Metal Exchange (LME), vous savez, l'organisme britannique de régulation des matières premières contrôlé par Goldman Sachs, refuse de sévir contre la pratique des grandes banques qui thésaurisent les matières premières. Le LME perçoit une commission d'un pour cent sur tous les frais de location d'entrepôts dans le monde entier. Au moins, la bourse admet son rôle dans l'escroquerie. En Amérique, les politiciens concluent des accords secrets avec l'élite bancaire, puis tendent la main pour être graissés.
Nous ne pouvons jamais nous attendre à ce que les banques de la Réserve fédérale et le Congrès répriment le « warehouse shuffle ». Après tout, les deux institutions ont assoupli les restrictions dans les années 1990 qui empêchaient les grandes banques de s'impliquer dans la gestion des matières premières physiques. Lorsque vous avez des anciens de Goldman Sachs qui pénètrent le Congrès, le 1600 Pennsylvania Avenue et les conseils d'administration des plus grandes banques du monde, tout ce que nous pouvons faire est de nous regarder et de crier à l'unisson : « NOUS SOMMES FOUTUS ! »
Jouer au jeu de l'argent facile
Les goulots d'étranglement de l'approvisionnement en matières premières créés par les grandes banques ne représentent que la pointe de l'iceberg financier. Quiconque est familier avec le plan de sauvetage des banques comprend comment Goldman Sachs et sa bande de grandes banques pilleuses ont arraché des trillions de dollars à des millions de poches américaines. Les grandes banques jouent un rôle clé dans le financement du marché des matières premières. Les banquiers d'investissement des plus grandes institutions financières traitent les matières premières physiques comme de purs actifs financiers à négocier, plutôt que comme de véritables actifs nécessaires à la croissance de l'économie.
Nous savons que l'intention initiale du commerce des matières premières et des produits dérivés de matières premières s'est transformée en quelque chose de très différent une fois que les grandes banques ont réalisé qu'elles pouvaient utiliser ces actifs comme couvertures contre l'inflation. Le nouveau plan de jeu a changé les marchés financiers. Il existe un ratio de près de 10 contre 1 entre le montant d'argent investi dans les fonds d'investissement en matières premières et le montant d'argent investi dans les fonds d'actions. La croissance accélérée des fonds d'investissement en matières premières a donné aux grandes banques telles que Goldman Sachs plus de levier pour dicter les prix des actifs et plus d'influence pour déterminer la volatilité des prix des matières premières.
Goldman Sachs, ainsi que d'autres grandes banques, ont découvert qu'en combinant le contrôle des matières premières physiques et la domination des marchés des produits dérivés et des contrats à terme, elles disposaient de tous les outils pour manipuler chaque mécanisme du système financier mondial. Le contrôle des matières premières physiques permet à Goldman Sachs d'influencer les prix des matières premières qui déterminent finalement la tarification des produits dérivés. Les banquiers ont élaboré une stratégie astucieuse, qui, comme nous le verrons à la fin de cet article, était autrefois illégale. Certains observateurs financiers (pas Jim Cramer) ont commenté que l'implication des grandes banques dans le « warehouse shuffle » dissimule des informations sur l'offre.
Il semble que les pontes de Goldman Sachs aient fait leurs études en regardant le film Trading Places.
La manipulation du marché des matières premières découle de l'obtention d'une position dominante sur le marché des produits dérivés et d'une position dominante dans le contrôle du flux des matières premières physiques. Les régulateurs gouvernementaux et le Congrès doivent établir des lignes directrices sans équivoque pour prévenir la manipulation du marché des matières premières physiques. À l'heure actuelle, les régulateurs bancaires ne considèrent pas la garantie de l'intégrité des marchés des matières premières comme faisant partie de leurs attributions. La Commodities Future Trading Commission réglemente les marchés des produits dérivés de matières premières, mais l'agence ne réglemente pas le commerce des matières premières physiques. La Securities and Exchange Commission réglemente les marchés des valeurs mobilières, mais l'agence se tient à l'écart des marchés des matières premières.
Ce que nous avons ici est un échec de communication.
La machine de propagande de Goldman Sachs
Si le contrôle des marionnettes à Washington ne suffisait pas, Goldman Sachs utilise une tactique éprouvée pour diffuser sa propagande. Vous voyez, Goldman Sachs et le reste de Wall Street veulent nous faire croire qu'ils sont les gentils harcelés par des chiens de garde gouvernementaux sans scrupules. Malheureusement, les chiens de garde ont mangé un peu trop de biscuits pour chiens.
Voici quelques extraits d'une explication récente de Goldman Sachs sur la manipulation des matières premières par l'entreprise, telle que décrite sur son site web.
« Dans le cadre de nos activités de teneur de marché, ou d'intermédiaire entre acheteurs et vendeurs, sur les matières premières et les contrats à terme et produits dérivés de matières premières, Goldman Sachs, comme un certain nombre d'autres institutions financières, détient des matières premières physiques en stock. »
Dites-nous quelque chose que nous ne savons pas.
« Nous détenons une position d'inventaire sur une matière première physique particulière afin de répondre aux besoins de nos clients ou comme couverture pour des positions sur des contrats à terme ou des produits dérivés de matières premières que nous assumons en tant que teneur de marché. »
Vous détenez de l'aluminium pendant plus de 18 mois pour réaliser un profit énorme grâce à l'offre limitée.
« De récents reportages ont accusé à tort Metro de créer délibérément des pénuries d'aluminium et ont affirmé à tort que Metro déplace l'aluminium d'un entrepôt à l'autre afin de percevoir davantage de frais de location. »
Non, les reportages, et il y en a plusieurs, ont rapporté avec précision que Goldman Sachs déplace l'aluminium entre 27 entrepôts dans l'intention de percevoir des frais de location et de profiter de l'augmentation des prix. Des sources du Wall Street Journal et du magazine Forbes ont documenté votre petit stratagème, et non un site web conspirationniste que vous pouvez facilement rejeter comme une folie marginale. De plus, de nombreux journalistes qui couvrent des histoires pour ces deux publications ont des liens étroits avec des dirigeants de votre entreprise et d'autres grandes banques d'investissement, telles que JP Morgan.
« Nous détenons également d'autres opérations sur matières premières physiques en tant qu'investissements. Cela inclut Metro International Trade Services, une société d'entreposage de métaux que nous avons achetée en 2010 et qui opère sous la réglementation du London Metals Exchange (LME). »
C'est intéressant, puisque vous exploitez les entrepôts sur le sol américain. Qu'est-ce que le LME a à voir avec votre escroquerie à l'otage d'aluminium ?
« Les stocks d'aluminium du LME ont plus que triplé, passant de 1,2 million de tonnes avant la crise à plus de 4,5 millions de tonnes au milieu de 2009. En conséquence, de grandes quantités de métal se sont accumulées à certains endroits. »
L'article de propagande contient une bonne dose de novlangue orwellienne, dans le but de semer la confusion chez le plus grand nombre de personnes possible. La stratégie semble fonctionner.
Quand cela finira-t-il ?
À présent, vous devriez au moins avoir l'esquisse d'un tableau très laid qui dépeint Goldman Sachs et d'autres grandes banques participant à une manipulation flagrante des matières premières. Les grandes maisons d'investissement manipulent également de faux titres utilisés pour se couvrir contre les pertes liées à l'investissement dans les matières premières physiques. Cependant, on peut se demander combien de temps les Américains et les Canadiens comptent tolérer le pillage ostensible de leurs pays respectifs.
Il y a peut-être une lumière au bout du tunnel, mais personne ne semble savoir s'il s'agit d'un phare d'espoir ou d'un train Goldman Sachs rugissant se dirigeant vers le désastre.
Que le banquier de Goldman Sachs, Rajiv Gupta, représente le bouc émissaire de l'effondrement financier reste incertain, mais il semble probable qu'il purge une peine de prison pour avoir joué le rôle principal dans la sélection des prêts hypothécaires américains les plus toxiques. Après avoir choisi les actifs toxiques, il les a vendus à des tiers sachant pertinemment que le krach immobilier était imminent. L'acte d'accusation stipule que Gupta et Goldman Sachs ont induit en erreur les banques européennes en leur faisant croire que les prêts hypothécaires toxiques avaient de la valeur. Les accusations incluent également la fraude délibérée envers les investisseurs clients.
Cela ne devrait surprendre personne qui a suivi le « warehouse shuffle » de Goldman Sachs. Au cours des 100 dernières années, Goldman Sachs s'est associé aux maisons Rothschild, Morgan, Rockefeller et Warburg pour piller la base industrielle américaine et canadienne en profitant des cycles de boom et de buste maniaques causés par la monnaie fiduciaire. Des initiés de Citibank, Chase Manhattan, Lehman et Merrill Lynch ont reçu d'énormes renflouements juste avant le krach de 1929. L'indignation américaine a conduit à l'adoption du Glass-Steagal Act, que le président Bill Clinton a abrogé en 1995, après avoir consulté Robert Rubin, ancien de Goldman Sachs.
En avril 2011, le sous-comité permanent d'enquête du Sénat (c'est un très grand nom pour un comité qui n'a pas de pouvoir) a publié un rapport détaillé décrivant le rôle des grandes banques pendant le krach du marché des subprimes et des actions. Plus de 40 % des 640 pages du rapport traitaient des pratiques trompeuses mises en œuvre par Goldman Sachs dans le traitement des titres adossés à des créances hypothécaires et des obligations adossées à des créances. Le rapport a en outre accusé Goldman Sachs d'avoir escroqué des clients investisseurs en leur vendant des titres sans valeur contre lesquels la société pariait en vendant ces mêmes titres.
La pression s'est intensifiée récemment, lorsque l'ancien inspecteur général spécial chargé de superviser le plan de sauvetage a déclaré : « Il était choquant de voir à quel point les grandes banques contrôlaient leur propre sauvetage. » Il a poursuivi l'interview en fustigeant le secrétaire au Trésor d'Obama, Timothy Geithner, pour avoir dissimulé les manigances perpétrées par les grandes sociétés d'investissement de Wall Street et manipulé le Libor, lorsque Geithner dirigeait la Réserve fédérale de New York. « Geithner et les autres régulateurs devraient être tenus responsables », a-t-il déclaré. « Ils devraient être renvoyés en bloc… J'espère voir des gens menottés. » L'acharnement s'est accentué lorsque Greg Smith, directeur exécutif de Goldman Sachs, a annoncé sa démission dans un article d'opinion publié par le New York Times. Il a dénoncé la culture sordide d'avarice et de fraude de Goldman. « Cela me rend malade de voir avec quelle insouciance les gens parlent d'escroquer leurs clients », a-t-il écrit.
Qu'est-ce qu'un demi-milliard de dollars pour Goldman Sachs qui déplace de l'aluminium dans des entrepôts, alors que les grandes banques peuvent piller les économies américaine et canadienne pour bien plus que cela.
La relation mutuellement bénéfique entre Wall Street et le gouvernement américain se résume à la porte tournante qui envoie d'anciens dirigeants de Goldman Sachs à des postes de pouvoir qui déterminent la législation et la réglementation financières. Les anciens pontes de Wall Street renforcent leurs CV pour de futurs salaires à huit chiffres en couvrant les criminels qui thésaurisent les matières premières et vendent des titres sans valeur.
Nous ne pourrons jamais mettre fin à cette folie tant que nous n'agirons pas et ne tiendrons pas nos dirigeants politiques responsables de leur complicité dans le grand vol américain et canadien. Tous les quatre ans, les Américains se débarrassent des vieilles ordures, juste pour les remplacer par de nouvelles. Les partis républicain et démocrate se plient aux exigences des grandes banques d'investissement. En fait, un examen des deux dernières administrations révèle un nombre à peu près égal d'anciens dirigeants de Wall Street dirigeant des opérations au sein du département du Trésor. Goldman Sachs a la plus grande représentation, mais cela n'excuse pas les autres grandes banques d'accepter le blâme pour leurs pratiques commerciales frauduleuses.
Il est très frustrant de voir les mêmes banquiers corrompus prendre les décisions. Éduquez vos amis sur ce qui se passe à Washington et à Wall Street. Un nombre croissant de personnes sont réceptives à l'idée d'en apprendre davantage sur la façon dont Goldman Sachs les plie en deux sur un baril d'aluminium. Surtout, éteignez les médias grand public et procurez-vous vos nouvelles financières auprès d'autres sources. Les médias grand public représentent Wall Street, pas Main Street. Je sais que cela ne plaît pas à Jim Cramer, mais cela me fait me sentir mieux.
Je n'ai plus les migraines causées par sa voix stridente.
Rédacteur contributeur d'Equedia,
Don Potochny
