Enquanto a mídia o mantém focado na Ucrânia, algo massivo está acontecendo silenciosamente nos bastidores da nova ordem econômica global.
No mês passado, o Ministério das Relações Exteriores da China declarou soberania de facto sobre o Estreito de Taiwan — uma via navegável que separa Taiwan do continente chinês.
E imediatamente, o ministro da defesa da China, Wei Fenghe, avisou previamente os EUA para ficarem de fora.
Mas isso não é tudo.
Ele ameaçou iniciar uma guerra “não importa o custo… se alguém ousar separar Taiwan da China.”
Embora esta retórica pareça um típico exibicionismo de força entre o Ocidente e a China, há muito mais por trás disso.
Na verdade, é uma guerra em formação pela mais preciosa, porém pouco compreendida, “commodity do futuro”.
E garantir seu suprimento faz parte do plano da China para quebrar sua dependência do Ocidente e criar uma nova ordem mundial.
Deixe-me explicar.
A Empresa Mais Influente do Mundo
Taiwan é uma nação insular relativamente pequena com poucos recursos naturais.
E embora sua atitude pró-Ocidente possa pisar no ego comunista de Xi Jinping, ela não tem muita significância geopolítica por si só.
Então, o que torna Taiwan tão importante a ponto de a China estar disposta a ir à guerra por ela?
Um dos recursos manufaturados mais críticos do planeta: semicondutores.
Taiwan é o lar da Taiwan Semiconductor Manufacturing Company (TSMC).
A TMSC é a maior fabricante de chips do mundo, produzindo mais da metade de todos os chips sob encomenda do planeta.
E quando se trata dos chips mais avançados, ela detém mais de 90% do mercado.
Esta empresa está tão à frente em suas capacidades que a maioria das gigantes da tecnologia depende da produção da TMSC — incluindo Apple, Nvidia e Qualcomm.
Seu novo Mac com aquele revolucionário chip M1? Fabricado nas fundições da TSMC.
Em outras palavras, o mercado mundial de chips está totalmente dependente desta empresa.
Lembra-se da escassez dos mais recentes gadgets tecnológicos no último ano? De consoles de jogos a carros e caminhões, muitos produtos que dependem desses chips ainda estão em atraso.
Por exemplo, Ivan acabou de receber seu caminhão encomendado há mais de um ano e um PS5 que comprei para um sobrinho em dezembro de 2020 chegou no mês passado.
Houve muitas razões para os atrasos, mas em sua essência, foi uma escassez de um insumo chave: microchips.
A TSMC e os poucos outros fabricantes de chips não conseguiam acompanhar a demanda. E não havia ninguém para suprir a lacuna.
Agora, imagine o que aconteceria se uma empresa como a TSMC saísse do ar ou fosse nacionalizada?\
O fornecimento global de produtos com pelo menos um chip dentro — de uma chaleira à artilharia moderna — pararia completamente.
Isso explica por que Xi é tão protetor de Taiwan. Ele não quer abrir mão do controle sobre o fornecimento deste recurso vital para o inimigo mais feroz da China.
Isso também explica por que o Ocidente também é.
Corrida Armamentista da Litografia
Os riscos da hegemonia de chips de Taiwan não são novidade para a China e os EUA.
Nos últimos anos, a China e os EUA têm investido bilhões de dólares na fabricação de chips “onshore”.
No entanto, a tecnologia permanece concentrada em apenas algumas empresas.
Isso porque os chips de ponta são obras-primas de inovação e microeletrônica de precisão cirúrgica. Leva décadas de experiência e trilhões de dólares em P&D para fabricá-los com tolerâncias em escala massiva.
Você pode pensar que, com tantas décadas de produção de chips, o mundo já resolveu isso – mas considere o seguinte:
Um fio de cabelo humano tem 100.000 nm de largura. Enquanto isso, o novo iPhone 13 da Apple é alimentado por chips de classe 5nm (nanômetro) fabricados pela TSMC. Em outras palavras, um fio de cabelo humano é 20.000 vezes o tamanho de um elemento de circuito impresso naquele chip.
E se você acha que isso é complicado, pense novamente.
Para fabricar classes de chips acima de 10 nm, você pode usar uma tecnologia de geração mais antiga chamada Deep Ultra Violet (DUV). Três grandes fornecedores a vendem: Nikon, Canon e ASML da Holanda.
É o que a Intel fabrica atualmente.
Mas para qualquer coisa abaixo de 10 nm (onde a TSMC atualmente detém mais de 90% do mercado), você precisa de uma máquina de próxima geração chamada Extreme Ultra Violet (EUV).
Foi desenvolvida pela ASML da Holanda em 2013, que detém um monopólio completo sobre ela desde então.
A ASML vendeu mais de 200 dessas máquinas, mas nenhuma foi enviada para a China porque Trump convenceu o governo holandês a embargar esses sistemas para a China em 2019.
Via _Fortune_:
“A ASML sente-se presa em um cabo de guerra entre Washington e Pequim. Bruxelas também está entrando na briga.
“Já em 2019, os Estados Unidos bloquearam as exportações das máquinas para a China, temendo que os chineses copiassem a tecnologia”, Michiel Hoogeveen disse à Fortune. O membro conservador holandês do Parlamento Europeu, onde ele atua no influente comitê de comércio, levantou suas preocupações durante uma reunião pouco antes das principais conversações da cúpula da UE com o governo dos EUA.”
E agora a administração Biden está pressionando por uma proibição total que impediria a ASML de vender até mesmo sistemas DUV comuns para a China.
Via _Bloomberg_:
“Os EUA estão pressionando a Holanda para proibir a ASML Holding NV de vender à China tecnologia convencional essencial para a fabricação de uma grande parte dos chips do mundo, expandindo sua campanha para conter a ascensão do país, de acordo com pessoas familiarizadas com o assunto.
A restrição proposta por Washington expandiria uma moratória existente sobre a venda dos sistemas mais avançados para a China, em uma tentativa de frustrar os planos da China de se tornar um líder mundial na produção de chips.
Autoridades americanas estão pressionando seus colegas holandeses para proibir a ASML de vender alguns de seus sistemas mais antigos de litografia ultravioleta profunda, ou DUV, disseram as pessoas.”
É por isso que a China está se esforçando para construir uma indústria doméstica de semicondutores autossuficiente.
No ano passado, a Alibaba projetou seu chip Yitian 710 de 5nm mais avançado. A Baidu, o Google da China, lançou um chip de 7nm chamado Kunlun 2. E a Oppo, a Apple da China, estaria trabalhando em um circuito revolucionário de 3nm.
Mas embora a China possa projetar chips, ela não possui fundições de ponta para produzi-los em escala. Então, tudo o que podem fazer é contratar a TSMC e alguns outros fabricantes para produzir seus designs.
Especialistas da indústria acham que provavelmente levará uma década ou mais para as fundições de chips da China alcançarem a TSMC – e, até lá, pode haver tecnologias ainda melhores, deixando a China sempre alguns passos atrás.
E enquanto a China tenta alcançar, terá que contar com o Ocidente e seus aliados para o fornecimento desta tecnologia crucial.
Via Stanford:
“A indústria de semicondutores da China está várias gerações atrás da vanguarda da inovação. São necessários investimentos massivos para fechar essa lacuna, particularmente na fabricação de chips. Portanto, a capacidade do setor de defesa de gerar qualquer coisa de ponta — ou do setor privado de aplicar qualquer coisa superior às ofertas estrangeiras — é limitada. Empresas chinesas tentaram adquirir tecnologia estrangeira de ponta por meio de acordos forçados de transferência de tecnologia, roubo de propriedade intelectual e caça de talentos.”
E esse é um dos maiores calcanhares de Aquiles da China no confronto com o Ocidente.
EUV É o “Petróleo” da Guerra Moderna
Chips microscópicos feitos usando litografia EUV moldarão o futuro da tecnologia.
Os chips de 5nm da TSMC já estão incorporados nos Macbooks e iPhones mais recentes da Apple. Nvidia e AMD também usarão litografia de 5nm para sua próxima linha de processadores de computador.
Toda a tecnologia de próxima geração, incluindo aprendizado de máquina e computação quântica, funcionará no nó de 5nm e menores. Isso significa que todas as futuras armas, como drones de combate impulsionados por IA ou mísseis guiados, usarão esses chips.
Imagine ser cortado da “commodity” que alimentará a guerra de amanhã?
É o equivalente a ficar sem petróleo na Segunda Guerra Mundial – talvez pior.
Via National Security Commission on Artificial Intelligence:
“Apesar da tremenda expertise em pesquisa, desenvolvimento e inovação em microeletrônica em todo o país, os Estados Unidos são limitados pela falta de instalações de fabricação de semicondutores localizadas domesticamente, especialmente para semicondutores de última geração. Se as tendências atuais continuarem, os Estados Unidos em breve não conseguirão acompanhar a fabricação e, eventualmente, também poderão ser superados no design de microeletrônica.
Não há como a China ou os EUA permitirem isso.
A Guerra Está Chegando
Guardem minhas palavras, as fundições de EUV serão o próximo campo de batalha entre o Ocidente e a China (e, portanto, as ações de semicondutores deverão se beneficiar).
Isso levará a uma guerra comercial ou a uma guerra real?
Descobriremos em breve.
De uma forma ou de outra, a China terá que garantir um fornecimento confiável de chips de 5nm “não importa o custo”.
Isso porque se desvincular das cadeias de suprimentos controladas pelo Ocidente é a única maneira de consolidar seu status de superpotência em uma nova ordem mundial.
E se a China controlar Taiwan, fiquem atentos.
Continua …
Na próxima semana, retomaremos o assunto e discutiremos qual nova ordem mundial a China e seus aliados estão tramando e como isso o afetará. Se alguém lhe encaminhou esta carta, _inscreva-se aqui_ para ficar por dentro.
