Elon Musk è il più grande pump and dumper della storia?
Tutto è iniziato con Dogecoin, una criptovaluta che prende il nome da un famoso Shiba Inu e che è nata come uno scherzo nel 2013.
Qualche anno fa, Musk ha scherzato dicendo che Dogecoin potesse essere la sua criptovaluta preferita. In seguito ha pubblicato un meme che implicava che sarebbe diventata lo standard del sistema finanziario globale.
La satira ha preso piede, così lui ha alzato il tiro.
L'anno scorso, ha promesso di lanciare una missione spaziale con SpaceX pagata interamente in Dogecoin e di fare la storia inviando la prima criptovaluta sulla luna.
Sono sicuro che sapete già che Dogecoin è impazzito dopo l'endorsement di Musk. Dal suo primo tweet, la valuta scherzo ha attratto 22 miliardi di dollari, è salita del 5.812% e ha persino ispirato una nuova “classe di asset” di meme\
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In modo altrettanto satirico ma meno diretto, Musk ha sostenuto monete assurde con utilità zero come “Shiba Inu,” “Santa Floki” (moneta che prende il nome dal suo cane) e persino la CumCoin legata al porno—la maggior parte delle quali ha attratto miliardi di dollari.
Ora, voglio chiarire una cosa.
Musk è un **“memester,”** non un pump and dumper.
Molti esperti hanno criticato Musk per il pumping and dumping di criptovalute.
Dubito che sia così. Sarebbe così stupido? Rischiare tutto per qualche soldo in più? Ha abbastanza soldi per non preoccuparsi di sbarcare il lunario con schemi finanziari loschi.
(Inoltre, Musk è un geek eccentrico con un senso dell'umorismo ironico. Se lo sta facendo solo per puro divertimento e per l'amore dei meme, onestamente…non sarei così sorpreso.)
Ma con ogni probabilità, è tutto uno sforzo strategico di PR per ottenere media gratuiti, attrarre capitali per Tesla e deviare l'attenzione degli investitori dai fondamentali, il che non renderebbe giustizia al prezzo delle sue azioni.
Forse l'aveva pianificato fin dall'inizio. Forse ha scoperto il suo potere per caso e l'ha adottato in seguito. O forse, di nuovo, sta solo scherzando. Non lo so. Ma in ogni caso, sta funzionando.
Musk è su tutti i giornali. È la Persona dell'Anno di *Time*. C'è un'ossessione quasi cultuale intorno a lui. E gli ossessionati investono i loro soldi in Tesla fino all'ultimo centesimo senza riguardo per i suoi fondamentali:
È così che Tesla può scambiare a un multiplo di 400 degli utili, e gli investitori non batteranno ciglio. Ed è per questo che Tesla è la casa automobilistica più preziosa al mondo, rappresentando solo un misero 1% delle vendite globali di auto.
(Nota a margine: e alla fine potrebbe funzionare. Musk potrebbe farsi strada con i meme da un P/E di 400 a un multiplo ragionevole a cui Wall Street sottopone altre azioni, ma questo è un argomento per un altro giorno.)
La maggior parte degli endorsement crypto sono una trovata di PR
Non è solo Musk a sfruttare le criptovalute (o almeno a raccoglierne i benefici) come piattaforma di PR.
Prendiamo Microstrategy (MSTR).
Nell'agosto 2020, la società di business intelligence quotata al Nasdaq ha annunciato che stava acquistando Bitcoin per un valore di 200 milioni di dollari e lo stava adottando come valuta di riserva.
Quando la notizia è stata diffusa, la società allora sconosciuta è diventata l'argomento di cui tutti parlavano ed è salita di 8 volte in pochi mesi. E nonostante abbia perso denaro per tre trimestri consecutivi, la società è ancora scambiata a valutazioni record:
Sono oltre 4 miliardi di dollari di capitale attratto a spese di scommettere 200 milioni di dollari su un asset rischioso. Una scommessa ovvia, se me lo chiedete.
Quando PayPal ha annunciato che avrebbe permesso ai suoi clienti di scambiare criptovalute, le sue azioni sono salite del 50% in sei mesi. Permettetemi di sottolineare: questo è solo sulla notizia delle criptovalute perché, ad oggi, i suoi guadagni non sono aumentati dall'annuncio.
Anche Mark Cuban ha iniziato a copiare Musk. Ha sostenuto Dogecoin come “la criptovaluta più forte come mezzo di scambio” e ha detto che i Dallas Mavericks avrebbero accettato Dogecoin come pagamento.
Più tardi, ha rivelato di possedere solo 490 dollari di Dogecoin. Quindi, perché un multimilionario possiede così poco di una valuta che dovrebbe essere il “mezzo di scambio più forte”?
Pensateci. Tutto quello che dovete fare è pronunciare il nome di una moneta senza senso, anche per scherzo, e sarete su tutti i giornali. Siete da Ellen. I titoli vi paragonano a Musk.
Sono milioni di dollari di media gratuiti e un bel colpo per il vostro ego.
E l'Oscar per il più grande shill va a…
Mentre Musk e altri miliardari potrebbero non rischiare i loro nomi con schemi Ponzi, i loro scherzi di successo hanno ispirato un'ampia attività di shilling tra le celebrità.
Ad esempio, il campione dei Boston Celtics Paul Pierce, la leggenda del pugilato Floyd Mayweather e Kim Kardashian sono saliti sul carro del pump-and-dump e hanno spudoratamente promosso una moneta oscura chiamata EthereumMax.
La diva dei social media Kardashian ha condiviso un annuncio sul suo Instagram che recitava:
“Siete appassionati di criptovalute???? Questo non è un consiglio finanziario ma condivido quello che i miei amici mi hanno appena detto sul token Ethereum Max! Pochi minuti fa Ethereum Max ha bruciato 400 trilioni di token—letteralmente il 50% del loro portafoglio amministrativo, restituendo alla intera comunità e-max. Scorri verso l'alto per unirti alla comunità e-max.”
Nel frattempo, Paul Pierce si è calato completamente nel personaggio dello shill. Ha affermato di lasciare ESPN perché aveva fatto fortuna con EthereumMax. “Ho guadagnato più soldi con questa criptovaluta nell'ultimo mese che \
Durante la promozione, il prezzo di EthereumMax è salito di oltre 10 volte. Ma subito dopo il post di Kardashian, il suo prezzo è crollato, lasciando molti investitori in perdita. Ecco un grafico:
La moneta non si è ripresa fino ad oggi. Se l'hai comprata dopo l'annuncio di Kardashian e non l'hai venduta abbastanza velocemente, ti sei ritrovato con un asset completamente senza valore.
E questa è solo la punta dell'iceberg. Centinaia di altre celebrità—dalle star dei social media agli attori di Hollywood—hanno promosso ai loro fan più accaniti monete che sono ovvie truffe.
Ad esempio, l'attore Jamie Foxx ha sostenuto Cobinhood, presumibilmente il Robinhood delle criptovalute, ai suoi oltre 4 milioni di follower:
Dov'è oggi questo scambio rivoluzionario? Nel dimenticatoio:
Jake Paul, una delle più grandi star di Youtube, ha promosso SafeMoon, YummyCoin e Dogecoin. A parte Dogecoin, tutte le monete da lui promosse sono salite prima della promozione e sono prevedibilmente crollate in seguito.
Ma l'Oscar per lo shill dell'anno va al rapper Soulja Boy.
Ha fatto così tanta “due diligence” sulla sua decantata moneta SafeMars che non ha nemmeno letto il testo dell'annuncio. Nel suo tweet, ha accidentalmente lasciato i termini di pagamento ed ha esposto lo schema dietro la moneta:
Questi sono veri e propri schemi Ponzi. E sono promossi da alcune delle persone più influenti della nostra società.
Queste celebrità dovrebbero fare arte, boxare, inseguire palloni o fare qualsiasi cosa facciano per intrattenere le persone. Sono in una posizione privilegiata per plasmare la cultura e apportare un cambiamento. Invece, stanno promuovendo \
E per cosa? 24.000 dollari?
Sarà interessante vedere quanti di loro finiranno per pagare risarcimenti alla SEC…
Pumping and dumping su pumpers e dumpers
Alcuni pumpers e dumpers hanno portato questi schemi Ponzi di criptovalute ancora un passo oltre.
Hanno creato gruppi privati su piattaforme di messaggistica Telegram e Discord che presumibilmente ti permettono di “Soulja Boy” la tua strada verso la ricchezza pompando e scaricando collettivamente le criptovalute.
I meccanismi sono semplici.
Annunciano un momento in cui l'intero gruppo acquisterà una certa moneta e insieme ne farà salire il prezzo. Il suo apprezzamento attirerà investitori esterni e il suo prezzo salirà ancora di più. Poi i membri scaricheranno la moneta per un cospicuo profitto.
Ecco come appare:
L'interesse per questi gruppi sta crescendo, come si può vedere qui con il termine di ricerca “pump and dump crypto”:
Eppure, sono i membri di questi gruppi le vere prede. Nel momento in cui viene annunciata la criptovaluta “del pump”, è già stata fatta salire di prezzo da coloro che gestiscono il gruppo. C'è persino un documento accademico che ha svelato questa truffa tempo fa.
Nel 2018, i ricercatori hanno esaminato oltre 3.000 schemi pump and dump su 248 valute.
Hanno scoperto che gli insider del gruppo di solito acquistano in anticipo prima del “segnale”. Poi scaricano la moneta nel momento in cui istruiscono i loro membri ad acquistare. Secondo le loro stime, i prezzi delle monete post-pump, in media, crollano del 38-41% rispetto al prezzo pre-pump.
In altre parole, la maggior parte dei wannabe pump and dumpers perdono denaro. Suppongo si possa dire che il karma è una b\
Ipotesi dei Mercati della Noia
Esiste una teoria chiamata “ipotesi dei mercati della noia”. Sostiene che le persone non investono denaro solo per ragioni monetarie. Alcuni vedono i mercati come un casinò e scambiano asset per puro intrattenimento.
La teoria è particolarmente rilevante oggi.
Durante il Covid, le nazioni sviluppate hanno accumulato una quantità record di denaro. E con il mondo ancora in parziale lockdown, non c'era dove spenderlo. Quindi ha senso che le persone scelgano di scommettere parte di quel denaro per divertimento.
E non c'è niente di sbagliato in questo.
Ma quando gli asset speculativi diventano l'argomento di cui tutti parlano—anche se per scherzo—c'è il rischio che le cose degenerino e si trasformino in una bolla. Infatti, abbiamo già visto due pericolosi effetti collaterali.
In primo luogo, mentre Musk potrebbe non voler fare del male, i suoi meme danno potere a orde di shill che lo fanno. Come abbiamo imparato, essi sfruttano con successo la mania delle criptovalute indotta da Musk per promuovere veri e propri schemi Ponzi.
Poi, questo boom delle criptovalute guidato dai meme sta illudendo persone meno esperte di umorismo internet a investire i loro risparmi in monete senza valore e a rovinarsi. Ogni giorno incontro persone che hanno portato questo all'estremo:
Voglio dire, capisco, e ne abbiamo discusso molte volte prima: la valuta fiat è eccessivamente manipolata.
Ma scommettere la tua intera esistenza finanziaria contro la Fed?
Mi ricorda quel ragazzino ingenuo a scuola che prende sul serio lo scherzo e finisce per rendersi ridicolo.
Il mio consiglio? Non essere quel ragazzino ingenuo.
Cerca la verità,
Carlisle Kane
