Analyse graphique de l'argent
(Segment éducatif 24)
Aujourd'hui, nous allons examiner l'argent à travers le prisme du temps, en utilisant des graphiques mensuels, hebdomadaires et quotidiens.
Le graphique mensuel de l'argent montre le prix de l'argent au sein de son nuage Ichimoku. Comme le montrent les deux précédents forts rallyes vers le niveau de 45 $ – 50 $, le prix était AU-DESSUS du nuage Ichimoku lorsque ces forts mouvements de prix à la hausse se sont produits.
Le MACD (voir (1) sur le graphique) est dans une position très favorable, avec la ligne de signal et la ligne de déclenchement au-dessus de la ligne zéro.
De plus, la ligne de signal reste bien au-dessus de la ligne de déclenchement. Les fortes avancées du prix de l'argent se sont produites lorsque le MACD est positif (comme c'est le cas actuellement) ET, simultanément, lorsque le prix est au-dessus du nuage Ichimoku. Nous surveillons de près le graphique des prix par rapport au niveau du nuage Ichimoku.
Enfin, nous constatons que le TRIX, un oscillateur qui mesure le taux de changement d'une moyenne mobile triple exponentiellement lissée, reste au-dessus de la ligne zéro, mais nous notons également que la ligne de signal est sous la ligne de déclenchement. Le TRIX se comporte de manière similaire au MACD, nous attendons donc un croisement de la ligne de signal.
Séparément, nous ne pouvons que conclure que le pic de volume massif qui N'A PAS RÉUSSI À PORTER L'ARGENT AUX PRÉCÉDENTS SOMMETS de 45 $ – 50 $ constitue un SHORT COVERING. Comment expliquer autrement le pic de volume sans une avancée de prix correspondante qui teste les limites supérieures de la fourchette de négociation de l'argent ?
L'argent a progressé de manière progressive.
L'argent s'est consolidé de 14 $ à 21 $, établissant une « fourchette de boîte ». Ensuite, il a cassé à la hausse pour tester l'objectif de prix minimum de la hauteur de la « boîte » ajoutée à son sommet. Cela a donné un objectif de prix minimum de 21 $ + 7 $ = 28 $. Voir le graphique ci-dessous :
La dernière fois que nous avons examiné un graphique hebdomadaire, toutes les indications suggéraient qu'une cassure positive à la hausse pourrait résulter de l'achèvement d'un modèle de triangle ascendant favorable. Passons donc rapidement en revue le graphique hebdomadaire de l'argent au 3 juin 2021.
Et maintenant, voici un graphique mis à jour, montrant ce qui s'est passé :
Bien que l'argent fût sur le point de monter plus haut, il n'a pas réussi à compléter son modèle de triangle ascendant, et il n'y a pas eu de volume supplémentaire pour aider l'argent à « percer » le niveau de 28 $. Le MACD s'affaiblit, bien que la ligne de signal et la ligne de déclenchement restent bien au-dessus de la ligne zéro.
L'argent est également sur le point de s'enfoncer davantage dans son nuage Ichimoku. Notez que la base du nuage Ichimoku est bien définie à 21 $. Il est intéressant de noter comment ce niveau sur le graphique hebdomadaire est également un niveau clé sur le graphique mensuel.
L'élan de la tendance reste positif, malgré le récent glissement du prix de l'argent.
Comme de nombreux lecteurs d'EQUEDIA le savent déjà, nous ne compressons généralement pas notre échelle de temps pour examiner les graphiques QUOTIDIENS. Souvent, trop de faux signaux sont générés. Cela dit, examinons tout de même le graphique QUOTIDIEN de l'argent pour voir ce que nous pourrions découvrir.
Sur un graphique QUOTIDIEN SUR UN AN pour l'argent, nous voyons que le MACD vient de franchir la ligne zéro et se trouve maintenant en territoire négatif. La ligne de signal est en dessous de la ligne de déclenchement, et les deux lignes restent sous la ligne zéro.
Nous voyons peu de raisons d'être optimistes à court terme si cette condition persiste.
De plus, le volume en équilibre, OBV (89), est à nouveau en dessous de la ligne de déclenchement.
Les nuages Ichimoku offrent peu d'analyse car les périodes de temps sont trop courtes pour donner des résultats significatifs.
Résumé et conclusion
Notre graphique MENSUEL de l'argent a défini une fourchette de négociation de « hachage » large de 21 $ à 28 $, dans laquelle nous nous attendons à voir des transactions futures se produire. La direction future des transactions semble être contrôlée par ces deux niveaux.
En ce qui concerne le graphique HEBDOMADAIRE, l'argent montre une faiblesse et semble susceptible de retester le niveau de 21 $. Il y a beaucoup de « place » sur le graphique HEBDOMADAIRE pour que le MACD se réajuste et montre une condition positive où la ligne de signal est à nouveau au-dessus de la ligne de déclenchement. Un autre « compromis » du graphique HEBDOMADAIRE est l'émergence d'un « triple sommet » et l'échec d'un modèle de triangle ascendant positif. Les modèles échoués peuvent, en eux-mêmes, être utiles car ils démontrent des points d'inflexion sur le graphique où le sentiment change.
Enfin, le graphique QUOTIDIEN de l'argent est le plus faible des trois échelles de temps que nous avons étudiées. Cela est dû au fait que le MACD est dans une condition des plus négatives, avec la ligne de signal en dessous de la ligne de déclenchement et les deux lignes étant passées en dessous de la ligne zéro vers la mi-juillet.
En résumé, nos graphiques montrent que l'argent est négatif sur le graphique QUOTIDIEN, vient de basculer vers une tendance négative sur le graphique HEBDOMADAIRE, et pourtant il reste dans une position positive sur le graphique MENSUEL. Nous serions grandement encouragés par un croisement positif de l'oscillateur de momentum TRIX. Si cela devait se produire, ce serait la confirmation nécessaire pour devenir haussier pour un résultat plus positif pour le prix de l'argent.
– John Top, le trader technique
