Warum Solarenergie das nächste große Ding sein könnte
Sie haben viel über den boomenden Markt für Lithium gehört, dank des Wachstums der Nachfrage nach Lithium-Ionen-Batterien, die von E-Auto-Herstellern wie Tesla geschaffen wurde.
Doch viele Investoren scheinen den zweiten Teil der Gleichung übersehen zu haben: die Schaffung von nahezu grenzenloser erneuerbarer Energie.
Tesla-Gründer Elon Musk nicht.
Erst letztes Jahr investierten Musk und Tesla massiv in Solarenergie und kauften SolarCity für sage und schreibe 2,6 Milliarden US-Dollar auf.
Dennoch entwickeln sich die meisten Aktien von Solarunternehmen nicht besonders gut, obwohl die Nachfrage nach Solarenergie exponentielle Zuwächse im Jahresvergleich verzeichnet.
Obwohl die Preise für fossile Brennstoffe im Jahr 2015 stark fielen, begann sich die erneuerbare Energie leise auf dem Markt durchzusetzen.
Die Solarenergiekapazität wuchs 2015 um rekordverdächtige 49 Gigawatt, was nicht viel klingt, bis man bedenkt, dass New York City etwa fünf Gigawatt Strom verbraucht.
Mit anderen Worten: Die Solarenergieerzeugung stieg in einem einzigen Jahr um genug, um fünf Städte von der Größe New Yorks zu versorgen.
Ein weiterer guter Vergleich: Allein der Anstieg der Solarkapazität im Jahr 2015 fügte mehr als doppelt so viel Strom hinzu wie das massive Drei-Schluchten-Dammprojekt in China.
Und Solarenergie erfordert weder die Überflutung eines Tals noch die Verschmutzung der Luft durch die Verbrennung fossiler Brennstoffe.
Wir glauben, dass Solarenergie zu den Hauptenergiequellen gehören wird, die unsere Zukunft antreiben.
Wir folgen also Musks Beispiel und bringen ein wenig Sonnenschein in unsere Aktienportfolios.
Hier ist eine Möglichkeit, in den massiven Solartrend zu investieren und davon zu profitieren, über den niemand spricht.
ASIEN UND NORDAMERIKA TREIBEN DIE NACHFRAGE NACH SOLARSTROM AN
Die steigende Nachfrage nach Solarenergie in den nächsten fünf Jahren kommt laut der Internationalen Energieagentur hauptsächlich aus den USA, Kanada, China und anderen Nachbarländern.
In China wird die Nachfrage durch die schrecklichen Probleme des Landes mit der Luftverschmutzung angetrieben, insbesondere in großen Industriestädten wie Peking.
Das Land macht bereits 40 Prozent des Wachstums bei erneuerbaren Energien in den letzten Jahren aus und hat nun in seinem aktuellen Fünfjahresplan Unterstützung für Solar- und Windenergie vorgesehen. Bis 2012 wird mehr als ein Drittel der Kapazität für erneuerbare Energien in China angesiedelt sein, so der jüngste Marktbericht der IEA.
Die Vereinigten Staaten verbrauchen mehr Strom als jedes andere Land und sind wenig überraschend der zweitgrößte Solarenergieproduzent der Welt. Bundes- und staatliche Steueranreize fördern die Einführung von Solarenergie, selbst im aktuellen Klima niedriger Gas- und Ölpreise. Sollten die Preise für fossile Brennstoffe steigen, wird erwartet, dass die Nachfrage nach Solarenergie noch schneller wachsen wird.
Chinas südlicher Nachbar, der Subkontinent Indien, hat ebenfalls große Pläne für Solarenergie, mit einem Plan, die Solarenergieproduktion bis 2021 um 800 Prozent zu steigern.
Und die Liste geht weiter. Die IEA schätzt, dass Solar- und Windenergie mehr als 60 Prozent der zukünftigen Zuwächse in der weltweiten Energieproduktion ausmachen werden, verglichen mit 40 Prozent aus allen anderen Quellen zusammen.
In der Vergangenheit konnten Regierungen enorme Mengen an billigem Strom erzeugen, indem sie einfach Wasserkraftwerke bauten, wie den massiven Site C-Damm, der jetzt in British Columbia gebaut wird.
Aber es gibt einen hohen Umweltpreis zu zahlen, wenn man ein ganzes Flusstal überflutet … und seien wir ehrlich, die Welt schafft keine neuen Täler mehr.
So wie riesige Vermögen mit Kohle, dann mit Öl und dann mit Erdgas gemacht wurden, so wird auch die Solarenergie ihren Tag haben.
Tatsächlich ist es fair zu sagen, dass Solar- und Windenergie fossile Brennstoffe bald als primäre Energiequelle für unsere Häuser, unsere Autos, unsere Fabriken und all die Milliarden von Geräten, die wir täglich nutzen, ersetzen werden.
Deshalb stellen wir Ihnen einen führenden Anbieter in diesem ganz besonderen Bereich vor.
Und das Beste ist: Es ist noch weitgehend unter dem Radar – aber das könnte sich bald ändern.
Wir stellen vor…
UGE International Ltd.
(TSX-V: UGE) (OTCQB: UGEIF)
UGE International Ltd. wird am kanadischen Aktienmarkt unter dem Symbol „UGE“ und am US-amerikanischen Aktienmarkt unter dem Symbol „UGEIF“ gehandelt.
Erst letzte Woche hat Canaccord Genuity UGE in seine Beobachtungsliste für Nachhaltigkeit und Sondersituationen aufgenommen.
Canaccord, das größte Investmenthaus Kanadas, nutzt diese Liste, um auf Unternehmen aufmerksam zu machen, die ihrer Meinung nach „auf dem Radar der Investoren sein sollten“.
Alle Anzeichen deuten nun auf einen bevorstehenden Solarboom hin, und kluge Investoren werden schnell handeln, um jene Unternehmen zu finden, die am Anfang stehen.
UGE EIN MARKTFÜHRER IM BEREICH KOMMERZIELLER SOLARANLAGEN
UGE ist ein kommerzielles Solarunternehmen, das der aktuelle Marktführer in Ontario und an der Ostküste bei der Realisierung kommerzieller Solarprojekte ist.
Haben Sie zufällig einen Supermarkt, eine Fabrik oder sogar ein Lagerhaus von der Größe eines Fußballfeldes und Appetit auf günstigen Strom? Wenn ja, sind UGE die richtigen Leute, die es für Sie bauen können.
UGE bietet ein einfaches Wertversprechen, das Unternehmen verstehen können. Sie verkaufen Ihnen Strom, für weniger.
Im Jahr 2008 gab es einen kurzen Boom bei Solaraktien, weil es neu, hip war und Menschen oder Unternehmen umweltfreundlich wirken konnten, indem sie ein paar Solarpaneele auf ihre Markise oder ihr Dach setzten.
Doch zu dieser Zeit stimmte die Wirtschaftlichkeit noch nicht.
„Im Jahr 2008 wurden Solarpaneele für 4 Dollar pro Watt verkauft“, erklärt UGE-CEO Nick Blitterswyk. „Diese Kosten sind um mehr als das Zehnfache auf nur 34 Cent pro Watt gesunken, sodass Unternehmen jetzt die Entscheidung für Solarenergie auf der Grundlage der Wirtschaftlichkeit, auf echten Kosteneinsparungen treffen.
„Das Problem ist, dass Investoren noch nicht erkannt haben, wie weit die Solarenergie gekommen ist. Der Preis für Solarenergie sinkt immer weiter, und es macht jetzt wirklich nicht viel Sinn, nicht auf Solarenergie umzusteigen.“
KOMMERZIELLE SOLARANLAGEN WACHSEN JETZT SCHNELLER ALS PRIVATE
Außer SolarCity sind die meisten Solarunternehmen relativ klein und können bei sehr großen kommerziellen Installationen nur einen Teil der Arbeit erledigen.
Die Spezialität von UGE ist die Abwicklung des gesamten Projekts. Sie entwerfen, bauen und installieren das Solarenergienetzwerk, während kleinere Unternehmen in der Regel mit Ingenieurbüros, Bauunternehmen usw. zusammenarbeiten müssten.
Indem UGE alle Fähigkeiten im eigenen Haus vereint, können sie Kosten senken und ein besser konzipiertes Projekt anbieten.
Außerdem wird das Projekt ohne Vorabkosten für den Kunden und somit ohne Kapitalrisiko durchgeführt.
Stattdessen verkauft UGE dem Unternehmen den Strom im Wesentlichen zu einem Rabatt auf das, was es im Netz bezahlen würde.
„In den Gebieten, in denen wir traditionell tätig sind, wie dem Osten der USA oder Ontario, zahlt der durchschnittliche Kunde etwa 14 Cent pro Kilowattstunde, aber wir können Ihnen Energie für 10 Cent pro Kilowattstunde verkaufen, und diese Kosten sinken weiter, während sich die Technologie verbessert“, sagt Blitterswyk.
EXPONENTIELLES WACHSTUM IN DREI JAHREN
Das Versprechen einer disruptiven neuen Quelle erneuerbarer Energie ließ lange auf sich warten, und die Öffentlichkeit war im Allgemeinen etwas disillusioniert von Solarenergie, weil frühe Systeme dem Kunden wirklich kein Geld sparten.
Tatsächlich waren die Systeme mit einem Aufpreis verbunden, und viele der frühen Kunden von UGE installierten kleine Systeme, die eher als Technologiedemonstrationen denn als echte Stromerzeugung gedacht waren.
Das hat sich in den letzten drei Jahren komplett geändert.
„Im Jahr 2014 war der Hauptantrieb, ökologisch cool auszusehen“, sagt Blitterswyk. „Wir haben vielleicht für 50.000 Dollar Solaranlagen auf eine Markise oder ein Dach am Vordereingang gesetzt, aber der größte Teil ihres Stroms kam immer noch aus dem Netz.
„Jetzt beträgt unsere durchschnittliche Installation etwa 1,25 Millionen Dollar, und sie wächst sehr schnell.“
In den Vorjahren lag der Schwerpunkt in Nordamerika auf der privaten Solarenergie, und dies war der Hauptfokus für Unternehmen wie SolarCity.
Um 2008 und danach boten viele Regierungen erhebliche Anreize für Menschen, die Solarpaneele an ihren Häusern installierten.
In Kombination mit der Tatsache, dass die Strompreise für Privathaushalte im Allgemeinen etwa doppelt so hoch sind wie die für gewerblichen Strom, war es einfach wirtschaftlich sinnvoller, sich auf Privathaushalte zu konzentrieren.
Aber auch das hat sich geändert.
Die meisten dieser Anreize sind längst verschwunden, und kommerzielle Projekte generieren pro Projekt weitaus mehr Einnahmen als private Installationen.
WIE MAN DAS RICHTIGE PFERD FÜR EINE WETTE AUF SOLARSTROM AUSWÄHLT
Ein Schlüssel zu guten Investitionen ist es, frühzeitig einzusteigen, bevor die Aktienkurse zu hoch steigen. Frühe Investoren in Apple und Google können sich jetzt eigene Inseln leisten.
Ebenso suchen wir gerne nach jungen Unternehmen in aufstrebenden Sektoren (wie es medizinisches Marihuana vor drei Jahren war) und setzen auf die besten Pferde im Stall.
In einer idealen Welt bevorzugen wir einen „Geheimtipp“, der unterbewertet erscheint, und das sehen wir in UGE.
Das Unternehmen wächst sehr schnell, und doch spiegelt der Aktienkurs von nur 48 Cent weder ihr Wachstum noch ihr Potenzial wider.
Im Jahr 2015 erwirtschaftete UGE 2,2 Millionen USD und verdreifachte diesen Betrag 2016 auf 6 Millionen USD.
Das meiste davon geschah im 4. Quartal, aber noch wichtiger ist, dass das Unternehmen einen Auftragsbestand von satten 34,8 Millionen US-Dollar hat!
Ach ja, und sie haben eine 100-Millionen-Dollar-Pipeline.
Nicht nur das, UGE ist seit September letzten Jahres cashflow-positiv.
Das ist alles gut, aber was noch besser ist, ist der riesige, unerschlossene Markt für kommerzielle Solarenergie.
Die Branche hat das Potenzial dieser Energiequelle einfach noch nicht erkannt.
Die meisten Leute denken, es geht immer noch darum, ein paar Paneele an der Familienhütte anzubringen, um ihr iPhone aufzuladen.
EIN RIESIGER UNERSCHLOSSENER MARKT FÜR SOLARERNERGIE
Die Marktdurchdringung für kommerzielle Solarenergie (im Gegensatz zu privater Solarenergie) liegt in den kontinentalen USA und Kanada bei nur etwa einem Prozent oder weniger. Das bedeutet, es gibt viel Raum für Wachstum.
Lateinamerika hat eine Marktdurchdringungsrate von etwa einem Zehntel eines Prozents, obwohl sich die Einstellungen dort ändern. Auf meiner jüngsten Reise in die Wüstenprovinz San Juan in Argentinien erfuhr ich, dass die Regierung mehrere große Solarstromprojekte sowohl für die private als auch für die kommerzielle Stromerzeugung fördert.
UGE beginnt auch, große Projekte auf den Philippinen zu erhalten, einem Land mit einigen der höchsten Energiekosten der Welt, aber mit einem riesigen Potenzial für Solarenergie aufgrund der hohen Sonneneinstrahlung, die das Land genießt.
All dies stimmt uns optimistisch für Solarenergie, so wie wir in den letzten Jahren erfolgreich in Lithium investiert haben.
Aber es gibt noch andere Entwicklungen, die wir für ebenso spannend halten.
Die nächste Welle der erneuerbaren Energieerzeugung ist die Hinzufügung von High-Tech-Energiespeicherbänken; im Wesentlichen massive erneuerbare Batterienetze, die Strom über lange Zeiträume speichern können.
Anlagen mit Energiespeichersystemen können tagsüber Energie speichern, um sie nachts zu nutzen, wodurch die Abhängigkeit vom Netz verringert wird.
Zudem kann der gespeicherte Strom bei einem größeren Stromausfall, wie dem, der Lower Manhattan während des Hurrikans Sandy traf, sehr nützlich sein.
Die Zukunft der Solarenergie
UGE und seine derzeitigen Investoren sind ziemlich begeistert von der Zukunft der Solarenergie, die Blitterswyk als bereit ansieht, Öl, Kohle und Gas abzulösen.
„Solarenergie verändert die Dynamik, buchstäblich, wer die Macht hat“, sagt er. „Zuvor lag die Macht in den Händen der großen Versorgungsunternehmen, und die Versorgungsunternehmen legten die Preise fest.
„Jetzt können Menschen und Unternehmen ihre eigenen Versorgungsunternehmen werden und sie halten die Macht“, fügt Blitterswyk hinzu. „Ich würde jetzt nicht in große Versorgungsunternehmen investieren, wenn mein Leben davon abhinge, und auch nicht in Kohle, Öl oder Gas.
„Egal, was Präsident Trump über die Zukunft von Kohle und anderen fossilen Brennstoffen sagen mag, sie sind langfristig einfach nicht mehr finanziell tragfähig.“
Und es passiert alles jetzt.
Bis zum nächsten Mal.
Offenlegung: Wir sind UGE gegenüber voreingenommen, da das Unternehmen ein Werbekunde ist. Wir besitzen derzeit Aktien von UGE. Daher sind wir voreingenommen. Sie können die Rechnung selbst machen. Es ist Ihr Geld, das Sie investieren, und wir teilen weder Ihre Gewinne noch Ihre Verluste, also übernehmen Sie bitte die Verantwortung für Ihre eigene Due Diligence. Denken Sie daran, dass die Wertentwicklung in der Vergangenheit kein Indikator für zukünftige Ergebnisse ist. Nur weil viele der Unternehmen in unseren früheren Equedia-Berichten gut abgeschnitten haben, bedeutet das nicht, dass alle dies tun werden. Darüber hinaus haben die genannten Unternehmen und ihr Management keine Kontrolle über unsere redaktionellen Inhalte, und alle geäußerten Meinungen sind unsere eigenen.
